Анализ рынка на базе открытых позиций от Армада Маркетс - страница №1
 Подписка на RSS
Сообщений: 116
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Добрый день!
Начнем с обзора прошлого прогноза от 18.07. Так как среди участников рынка доминировали покупатели eur/usd, а по данным ОАНДА таких было порядка 57%, то следовало ожидать движения вниз. Рынок, однако, крайне обманчив, и никогда не идет строго в заданном направлении, по-этому мы были готовы к сюрпризу, который и состоялся, как по заказу (см.рисунок). Пара eur/usd сходила вверх и обновила локальный максимум, тем самым спровоцировав срабатывание ордеров “buy stop” и “stop loss” на продажи, “вытряхнув” часть продавцов. Только после этого пара обновила минимумы. Похоже, что движение вниз себя почти исчерпало, либо просто замедлится, т.к. покупатели без стоп лосса уже давно вылетели, по данным АОНДА, покупки в паре eur/usd уже составляют 55%. По данным CFTC, чистые “длинные” позиции по доллару США выросли на $25.8 млрд. с $24.58 млрд. за неделю 10 июля, “короткие” позиции по евро выросли до 167.2 тыс. контрактов с 166 тыс. Крупные игроки удерживали и удерживают продажи. Будем следить за изменениями данных позиций.
 По металлам техническая картина активно напоминает “флаг” – ожидаем дальнейшего падения цен на данные активы, открывать продажи стоит лишь после закрепления часовой свечи под указанными уровнями. Очень похоже, что и тут нас ждет “корявое” снижение и шипы вверх. Пока покупателей больше – по прежнему рекомендуем исходить исключительно от продаж.
Золото 
Серебро Мы в Твиттере: https://twitter.com/armadamarkets_r
|
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
В прошлом прогнозе мы писали, что большинство участников стояли на покупку по eur/usd, и мы ожидали движение вниз. Рынок и на этот раз "пошел" против большинства и пара обновила годовые минимумы около 1.2045. Однако потом мы видели крайне волатильную коррекцию, когда за 3 дня eur/usd "выстрелила" на 330 пунктов. Предположительно, маркет-мэйкер (ММ) просто "вытряхивал" какого-то крупного продавца, и, если это так - мы снова увидим заход на 1.2045. Но это всего лишь предположение, тут надо следить за динамикой открытых позиций. Данное движение вверх было, воистину, подарком для "быков" - немногие уцелевшие дождались коррекции. По данным ОАНДА, частные клиенты ставят примерно в одинаковых пропорциях как на рост(51%), так и на падение (49%). Данные CFTC за неделю от 24.07 показывают, что на спекулятивных счетах было 194к контрактов EURO FX на продажу и всего 39к на покупку, т.е. ровно в 5 раз меньше! У коммерческих хеджеров умеем тоже соотношение, но в пользу покупки. Интересно, куда "накопится" позиция в этот раз...
Касательно других позиции, наибольший перевес сейчас имеют пары usd/jpy (около 80% покупок), золото и серебро. Как минимум рекомендуем воздержаться от покупок данных активов. Долгосрочную позицию по aud/jpy мы закрываем по 81.85, что раньше, чем первоначальный уровень тейк профита на 84.00. На дневном графике данной пары видим формирование редкого разворотного паттерна с целью как минимум 77.50. Открываем позицию на продажу от 81.85, цель 77.50, стоп 82.90. Прибыль он покупки составила 345 пунктов движения плюс ~ 50 пунктов SWAP'а.
|
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Всем добрый день. На рынках царит повышенная волатильность из-за насыщенного новостного фона. Не будем вдаваться в подробности кто какие заявления сделал - об этом и так говорят все СМИ. Посмотрим на график eur/usd - видим консолидацию, которая проходит уже неделю. У нас есть план действий, и будем его использовать - для этого отрываем краткосрочную позицию на продажу от 1.2290 (как показано на рисунке), со стоп лоссом на 1.2340, тейк профит 1.2220. Данный паттерн довольно часто срабатывает, однако на рынке ничего не работает на 100% - по этому всегда ставьте защитные стоп приказы, если прогноз окажется не верным. Помните, что трэйдинг это лишь то, как мы контролируем свои риски. Пара не особо хочет падать, и мы не исключаем, что "стрельнет" вверх прямо сейчас. Далее будем смотреть на поведение цены около уровня 1.2220. Пока есть подозрения, что на 4-часовом графике имеем фигуру продолжения "флаг"...
По паре aud/jpy мы по прежнему удерживаем позицию на продажу с коротким стоп лоссом. По открытым позициям рынок находится сейчас в крайней неопределённости: никаких крупных интересных позиций нет. Напомним, что по данным ОАНДА, наибольшие NET-позиции открыты по золоту, серебру, usd/jpy и некоторым jpy-кроссам - и все на покупку... Будем пристально следить за накоплением "перекосов" и данными CFTC по фьючерсным позициям.
|
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Добрый день! Рынок не дает нам заскучать, движения мощные и волатильные, однако заработать на них сложно - и покупателей и продавцов "вытряхивает" по 2 раза на день. Чистых, направленных движений почти нет... По традиции, сперва проанализируем наш прошлый прогноз - от уровня 1.2290 мы рекомендовали открывать продажу с целью 70 пунктов. Действительно, цена резво отскочила от 1.2290 на 35 пунктов или на 50% от прогнозируемого движения, что позволило перенести стоп в безубыток. Дальше - самое интересное - за день до этого мы писали в Твиттере, что данная формация по eur/usd напоминает "флаг" и на днях увидим 1.2170. Так и случилось - цена сходила аж до 1.2130, и резко "выстрелила" вверх. "Флаг" сработал, однако ложный заход на 1.2405 сбил нас с толку и выбил из прибыльной позиции. Ничего, рынок будет и завтра. По второй позиции - aud/jpy - мы справедливо закрылись по стоп лоссу - возможно цена и упадет в ближайшие дни, так как импульса вверх нет, однако это уже "не наш огород".
Переходим к обзору открытых позиций. По данным CFTC за неделю от 31.07. на спекулятивных счетах было открыто 180к контрактов на продажу евро и 40к контрактов на покупку, т.е. разница в пользу продаж составила 4.5 раза! По данным ОАНДА, продавцы держатся до сих пор - 55% стоят на продажу, по "союзникам" евро - австралийцу и новозеландцу - ситуация еще хуже, т.к. 60% "чистой" позиции открыто по прежнему на продажу. Раз спекулянты активно продают, то с бОльшей вероятностью стоит ожидать роста. В подтверждение этому на часовом графике eur/usd мы видим сходящийся треугольник. Так как большинство продают, то следует ожидать выхода вверх - это и есть наша сегодняшняя торговая идея. Покупаем пару по текущей цене ~ 1.2400 с целью 1.2500, стоп на 1.2350. Безубыток через 30-40 пунктов, если реализуется "ложный прокол". В таком случае получим мощный сигнал к продажам. Мы не знаем что решит ФРС или скажет Драги, а просто исходим в своих прогнозах от фактов по чистым позициям. Данная стратегия, как и любая другая, не гарантирует 100% результат, однако заслуживает пристального внимания и анализа.
 |
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Добрый день. Уходящая неделя выдалась интересной и насыщенной, однако наш торговый план по паре eur/usd не совсем сработал. Напомним, что в прошлом прогнозе мы рекомендовали открывать длинные позиции от 1.2400 с прицелом на 1.2500, при этом предупреждали, что высока вероятность ложного прокола. Исходя из этого, мы сразу планировали перенести безубыток через 30 - 40 пунктов хода в нашу сторону. К сожалению, так и случилось - цена отскочила ровно от нашей точки входа и ровно только на 40 пунктов... (см.рисунок). Данный "флаг" оказался не накоплением, а распределением ранее накопленных позиций на покупку тем, кто так хотел впрыгнуть в уходящий поезд. По видимому, мы тоже оказались в их числе, однако с рынком не спорим и своё мнение не доказываем. При реализации не вашего сценария всегда используйте стоп-приказ, в противном случае лучше купить лотерейный билет... По паре eur/usd у нас пока нет никаких идей, позиции клиентов тоже разнонапраленные, по данным ОАНДА на покупку лишь 52%. Будем просто следить за ситуацией.
Однако что привлекло наше внимание, так это пара usd/jpy. На дневном графике видим снижение и фигуру "флаг". В добавок к этому имеем аж 77% позиций на покупку по данной паре (ОАНДА). Вывод - все условия для "идеального шторма". Мы не знаем, сколько времени будет usd/jpy "болтаться" в данном боковике, провоцируя покупателей и продавцов выбросами вверх и вниз. Очевидно, что там накапливается позиция, на которой ММ должен будет заработать. Учитывая вышеописанные факты, считаем, что выход будет вниз, по тренду. В данной ситуации будем открывать позиции на продажу только после закрепления дневной свечи под указанным нижним уровнем. Защитный стоп приказ на 78.85. Цель 76.50. Помните, что трэйдинг это лишь то, как мы контролируем свои риски.
 |
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Добрый день! В отличии от прошлой недели, торги на этой неделе идут вяло и безыдейно. Фактически видим консолидацию euр/usd на отметках, достигнутых в конце июля. Плохо и то, что на этой неделе не выходят хоть сколько-нибудь значимые данные, которые могли бы служить драйвером для волатильного движения. В многочисленных обзорах только ленивый не подметил данный факт, ссылаясь на "время отпусков". Может так и есть, однако на "тонком" рынке гораздо легче двинуть цену в нужном направлении, и считаем, что даже без важных макроэкономических данных движение может начаться в любой момент - именно тогда, когда внимание многих сосредоточенно на "сезоне отпусков".
Касательно текущей ситуации на рынках - мы пока не видим интересных формаций и в рынок не лезем. По eur/usd наблюдаем широкий боковик. Думая логически, можно предположить, что пара продолжит снижение - нам не понятно на чем евро вообще может сейчас дорожать, кроме ожидания QE3, которое будет неизвестно когда. Сильно смущает очевидность данного факта - раз всё крайне плохо, то дорога для eur/usd только вниз, но так рынок не работает. Посмотрим данные CFTC за 10 августа. Мы видим, что спекулянты тоже поголовно ставят на падение евро - 178к контрактов на продажу против 47к контрактов на покупку... Глядя на такую разницу можно заключить, что с текущих уровней (1.2280) пара пойдет скорее вверх, а движение вниз - менее вероятно. Даже если сейчас всё случится наоборот, все знают, что толпа не может зарабатывать постоянно, и в долгосроке ММ заберет назад то, что сейчас, возможно, и отдаст.
Касательно прошлого прогноза по паре usd/jpy - пара не закрепилась ниже указанного нами уровня, однако будем ждать. Данные CFTC по открытым фьючерсным позициям не поддерживают наш сценарий - на спекулятивных счетах открыто 56к контрактов за укрепление йены и 28к против. Последние 2 дня рынок шел именно в сторону меньшинства.
Вновь смотрим на металлы - как по золоту, так и серебру, техническая картина напоминает "флаг", выход из которого будет очень сильным. По данным ОАНДА, более 86% открытых позиций по серебру стоят на покупку - нам ничего не остается, как ставить на падение. При закрытии часовой свечи ниже указанной линии будем открывать позиции на продажу. Если будем ждать закрытие дня, то цена может уже уйти на несколько %. Похожая ситуация и на графике золота, где цена подходит к нижней границе консолидационного треугольника. Так как подобающее большинство покупает данные активы, не рекомендуем сейчас ставить на повышение, либо использовать короткие стопы и не "пересиживать" убытки.
 |
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Добрый день. Конец недели и время подводить промежуточные итоги. В прошлом прогнозе мы анализировали открытые фьючерсные позиции по паре eur/usd и пришли к выводу, что пара должна развернутся от текущих уровней (1.2280) и пойти вверх, т.к. на спекулятивных счетах преобладали короткие позиции по евро. На рисунке мы видим, что случилось по факту – вчера пара “выстрелила” более чем на 100 пунктов. Линиями обозначен диапазон, который мы отметили как “зона разворота”. Не стоит искать этому логичное объяснение из ленты новостей – постфактум можно “притянуть за уши” любую новость. А на самом деле ММ было просто не выгодно идти вниз, т.к. его заработок – движение против большинства. Что и случилось.
 По паре usd/jpy пока отказываемся от своего сценария на продажу, т.к. пара не закрепилась ниже ранее указанной линии. Однако нас не покидает идея укрепления йены, и попробуем отыграть данную задумку в паре eur/jpy, где, возможно, наблюдаем коррекционный “флаг”, с последующим выходом вниз. Второй аргумент – это позиции частных счетов ОАНДА, где более 62% позиций по eur/jpy открыты на покупку. Легко сделать вывод, что с большей вероятностью рост пары будет ограничен. Будем караулить eru/jpy на уровне 99.00, стоп приказ на 100.80, тейк профит 94.50. Соотношение риск/прибыль получается в данном трэйде около 1 к 2. Других читаемых формаций мы пока не видим.
|
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Пара eur/usd не ограничилась 100 пунктами роста, а “выстрелила” на все 200 от указанного нами диапазона. Многие задаются вопросом – когда будет коррекция. Что бы ответить на этот вопрос, предлагаем проанализировать следующие данные. По данным CFTC, по состоянию на пятницу, 17 августа, на спекулятивных счетах было открыто 43к контракта на покупку евро и аж 181к контракта на продажу. Т.е. видим разницу в пользу продаж более чем в 4 раза! При этом в пятницу курс колебался он 1.2380 до 1.2290. в текущем моменте клиенты ОАНДА ставят до сих пор на падение eur/usd – 60% позиций на шорт. Вывод: рынку не выгодно выпускать застрявших с продажами спекулянтов, по этому пара пойдет выше либо с текущих, либо будет практически плоская коррекция. Не думаем, что маркет-мейкер упустит свою “добычу” и курс вернется к уровням прошлой пятницы. Что бы никогда не оказаться в подобной ситуации, всегда ставьте защитные стоп приказы и не пытайтесь “пересидеть” убытки. Максимальным уровнем для снижения видим 1.2415, как показано на рисунке. При таком соотношении покупатели/продавцы рекомендуем работать только от покупок.
 По паре eur/jpy мы дождались ранее обозначенного уровня 99.00 и открыли позицию на продажу. Напомним, что среднесрочной целью видим 94.50, как минимум. Сильная поддержка будет уровень 96.30. По состоянию на сегодня, 22.08, порядка 58% позиций в паре eur/jpy открыто на покупку, по usd/jpy данный показатель еще больше – 60% (ОАНДА). Глядя на эти цифры, с трудом верим в рост jpy – кроссов, не зависимо от фундаментальных факторов.
|
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Уходящая неделя очередной раз доказала, что а) “почерк” маркет-мэйкера (ММ) не меняется, б) нельзя торговать без стопов. В прошлый раз мы писали, что застрявших игроков на понижение (без стоп лосса) не выпустят, т.к. собралась крупная позиция на продажу по eur/usd. Действительно, после короткой и практически “плоской” коррекции, пара выстрелила вверх. Посмотрев на открытые позиции частных клиентов мы видим, что большинство по прежнему ставит против тренда и пытается поймать вершину. Более 62% позиций до сих пор открыто на продажу (ОАНДА). Из этого следует, что с гораздо большей долей вероятности движение вверх продолжится, и мы по прежнему рекомендуем работать исключительно от покупок. На рисунке видно ту самую коррекцию, о которой писали выше. Линией обозначен уровень, где будем открывать позицию на покупку, если, конечно, рынок туда опустится. Стоп лосс – это нижняя линия. Если “впрыгивать” сейчас, то стоп лосс получается слишком длинным, по этому откроем сделку только если цена дойдет до обозначенного нами уровня. Не стоит лезть куда попало, ведь рынок будет и завтра.
 По паре eur/jpy у нас по прежнему открыта позиция на продажу от уровня 99.00. Среди участников рынка по данной паре по прежнему превалируют покупки, поэтому движение вниз имеет не плохой шанс на развитие. Если смотреть картину в целом, то сейчас многие ставят именно на укрепление доллара и во всех остальных парах (gbp/usd, usd/jpy, nzd/usd итд), следовательно, советуем как минимум воздержаться от покупок USD.
Сегодняшняя торговая идея, помимо buy limit’а eur/usd и eur/jpy – это nzd/jpy. На дневном графике видим снятие стопов 21.08 и резкий откат. Похоже, что там сработала масса стоп лоссов на продажу и buy stop’ов на покупку, поэтому ММ пока не выгодно идти дальше вверх. Данная формация является весьма спорной, могут быть дополнительные “проколы” верхнего уровня, поэтому открываем на продажу лишь маленькую позицию по текущему уровню. Стоп лосс – верхняя линия, тейк профит – нижняя, соотношение риск/прибыль выходит 1 к 1.6. Фактически это наша вторая ставка на укрепление йены в ближайшее время. Напомним, что аж 80% позиций по данной паре открыто на покупку (ОАНДА).
|
|
|
Tickmill
Активист
Сообщений: 108
|
Всё складывается строго по плану – в прошлый раз мы разместили buy limit по паре eur/usd на уровень 1.2475, так как подобающее большинство участников рынка продавали пару, и мы ставили на рост. Интересно то, что цена “выстрелила” от нами указанного диапазона на 80 пунктов, но конкретно до нашего ордера не дошла ровно 6 пунктов, что в трейдинге часто случается. Однако позже наша заявка успешно сработала – тейк профит скромно поставим тоже 80 пунктов, т.к. на данных уровнях может начать формироваться какая-нибудь фигура на неопределённый срок. Будем закрываь позицию по 1.2555. Стоп лосс можно перенести в точку входа.
Но что имеем сейчас по паре eur/usd? CFTC за 21.08. показывает, что, как и неделей ранее, участники рынка удерживают позицию на продажу (иными словами продолжают есть кактус), и пока большинство продаёт, по прежнему рекомендуем работать только от покупок, т.к. ММ не выгодно идти вниз. По последним данным, на спекулятивных счетах было открыто 46к контрактов на покупку и аж 170к контрактов на продажу EURO FX. Данные ОАНДА это подтверждают – более 56% процентов нетто позиции открыто на продажу.
 По парам eur/jpy и nzd/jpy удерживаем короткие позиции, т.к. частные клиенты по прежнему ставят на рост в данных активах. По паре eur/jpy более 60% нетто позиции стоит на покупку (ОАНДА). По мере движения usd/jpy вниз, всё больше трейдеров пытаются “поймать дно” и покупают пару в надежде на отскок, поэтому считаем, что с большей вероятностью падение продолжится, что, в свою очередь, отразится и на всех кроссах с йеной. В любом случае никогда не открывайте позиции “на всё” и используйте защитные стоп приказы, на случай, если окажетесь не правы. Трейдинг это лишь то, как мы контролируем свои риски.
|
|
|
24 июля 2012 в 12:30
